Инновационная деятельность предприятий

Стратегическое управление представляет собой процесс, определяющий последовательность действий организации по разработке и реализации стратегии.

Главная задача любой стратегии предприятия - достижение конкурентных преимуществ и требуемой рентабельности производственно-хозяйственной деятельности. Решение этой задачи видится в определении условий, определяющих позицию предприятия на конкретном рынке.

К их числу относят:

Производственный потенциал предприятия - наличие современного оборудования, техники и технологий и их рациональное использование;

Экономический потенциал предприятия - низкие издержки производства и финансовая устойчивость предприятия;

Маркетинговый потенциал предприятия - эффективная служба маркетинга, развитая сбытовая сеть.

Также к числу перечисленных условий необходимо отнести и инновационный потенциал предприятия - наличие научно-технического задела, наличие квалифицированных научных кадров, способность к разработке и освоению инноваций, свободный доступ к современной информации в области НТП и т.д.

Инновационный потенциал косвенно характеризует и производственный, и экономический, и маркетинговый потенциал предприятия.

Он также характеризует их способность к усилению в перспективе.

Следовательно, изначально любое стратегическое решение имеет инновационный характер и направлено на решение различных проблем: производственных, экономических, маркетинговых и прочих. Поэтому необходимо определить место инновационного менеджмента в процессе стратегического управления.

Инновационная деятельность предприятия есть система мероприятий по использованию научного, научно-технического и интеллектуального потенциала с целью получения нового или улучшенного продукта либо услуги, нового способа их производства для удовлетворения, как индивидуального спроса, так и потребностей общества в новшествах в целом.

В рамках процессного подхода под инновацией понимается комплексный процесс, включающий разработку, внедрение в производство и коммерциализацию новых потребительных ценностей -- товаров, техники, технологии, организационных форм и т. д.

Инновационный процесс предполагает следующие особенности:

1) представляет собой осуществление научно-исследовательской, научно-технической, собственно инновационной, производственной деятельности и маркетинга;

2) под ним можно понимать временные этапы жизненного цикла нововведения от возникновения идеи до ее разработки и распространения;

3) с финансовой точки зрения его можно рассматривать как процесс финансирования и инвестирования разработки и распространения нового вида продукта или услуги. В этом случае он выступает в качестве инновационного проекта, рассматриваемого как частный случай инвестиционного проекта.

В общем случае инновационный процесс состоит в получении и коммерциализации изобретения, новых технологий, видов продукции и услуг, решений производственного, финансового, административного или иного характера и других результатов интеллектуальной деятельности.

Сегодня инновационная деятельность становится как никогда важной для предприятий.

Вместо того чтобы фокусироваться только на снижении затрат для удержания позиций в традиционной ценовой конкуренции, компании должны мыслить категориями роста и дополнительной стоимости и создавать их через использование знаний в инновационных процессах. Те компании, которые оказались первыми на рынке с инновационными продуктами, пользуются преимуществами первопроходцев и собирают повышенный доход до тех пор, пока конкуренты не догонят их.

Инновационным продуктом могут быть как новые товары, так и новые услуги. При этом процесс инноваций не ограничивается новыми технологиями производства, он также включает организационные системы.

Деятельность предприятия связана с непрерывным потоком многообразных изменений. Адаптация к инновациям, их проведение требуют разнообразных преобразований, как правило, новых для организации и потому носящих инновационный характер. Избранная инновационная стратегия должна быть реализована. Для успешного достижения поставленных инновационных целей необходим способ управления изменениями инновационного характера.

Другими словами, предприятию необходима модель управления инновационной деятельностью Воплощение инновационных процессов в новых продуктах является основой экономического роста. Научно-технический прогресс привел к появлению новых технологий и производств и вызвал существенную трансформацию привычного экономического уклада.

Целесообразность выбора способа и варианта технико-технологического обновления зависит от конкретной ситуации, характера нововведения, его соответствия профилю, ресурсному и научно-техническому потенциалу предприятия, требованиям рынка, стадиям жизненного цикла техники и технологии, особенностям отраслевой принадлежности.

Различают два типа технологических инноваций: продуктовые и процессные. Внедрение нового продукта определяется как радикальная продуктовая инновация. Такие новшества основаны на принципиально новых технологиях либо на сочетании существующих технологий в новом их применении. Усовершенствование продукта - инкрементальная продуктовая инновация - связано с существующим продуктом, когда меняются его качественные или стоимостные характеристики.

Процессная инновация - это освоение новых или значительно усовершенствованных способов производства и технологий, изменения в оборудовании или организации производства.

По степени новизны инновации подразделяются на принципиально новые, т.е. не имеющие аналогов в прошлом и в отечественной и зарубежной практике, и на новшества относительной новизны. Принципиально новые виды продукции, технологии и услуг обладают приоритетностью, абсолютной новизной и являются оригинальными образцами, на основании которых тиражированием получают новшества-имитации.

Инвестиционная деятельность

В условиях современной рыночной экономики имеется огромное число возможностей для инвестиций и разнообразных вложений средств. Наряду с этим, практически любая организация обладает ограниченными финансовыми ресурсами, которые доступны для совершения различных инвестиций. Отсюда и появляется необходимость оптимизировать инвестиционный портфель компании. Здесь также стоит принимать во внимание тот факт, что такая деятельность постоянно будет связана с некоторой неопределенностью, уровень которой способен постоянно меняться в достаточно широком диапазоне. В этих обстоятельствах особенно важным будет умение верно оценить уровень эффективности того или иного инвестиционного проекта.

Инвестиции являются своеобразной совокупностью финансовых, трудовых и материальных ресурсов, которые направляются для увеличения капитала, а также для расширения, технического перевооружения или модернизации производства. В качестве основной цели тех или иных инвестиций выступает предельно выгодное и прибыльное размещение собственного капитала предприятия.

Сама по себе, инвестиционная деятельность является процессом привлечения, распределения, использования и анализа инвестиций. Целями ее могут выступать различные факторы - расширение предпринимательской деятельности самого предприятия посредством накопления материальных и финансовых ресурсов, покупка или организация новых предприятий, снижение уровня издержек в обращении благодаря росту общего производственного объема, диверсификация благодаря освоению ранее неизведанных сфер предпринимательской деятельности и многое другое.

Основными субъектами инвестиционной деятельности в современных условиях хозяйствования являются юридические лица, к которым относят:

· хозяйственные товарищества и общества;

· акционерные общества;

· производственные кооперативы;

· государственные и муниципальные

· унитарные предприятия; некоммерческие организации.

Организация инвестиционных процессов и условия их протекания в значительной степени зависят от организационно-правовой формы инвестора. Исходя, из формы собственности инвесторов различают как, частные, государственные, иностранные и совместные.

В современных условиях большая роль отводится государственным инвестициям, которые осуществляются федеральными, региональными и местными органами власти за счет средств бюджетов соответствующего уровня, внебюджетных фондов, заемных средств.

Стоит также отметить, что сегодня существует несколько различных типов инвестиций:

Финансовые инвестиции, которые подразумевают под собой процесс вложения капитала в облигации, акции и прочие ценные бумаги.

Реальные инвестиции, которые представляют собой дополнительные вложения в основной капитал предприятия, направленные на увеличение производственных и материальных запасов самого предприятия.

Валовые инвестиции, которые являются суммарными вложениями, требуемыми для прироста и возмещения основного капитала предприятия.

Чистые инвестиции, представленные в виде валовых инвестиций без учета амортизационных сумм в основном капитале.

Одна из наиболее болезненных проблем современной российской экономики - это резкое снижение инвестиционной деятельности, за исключением инвестиций в финансовые активы, которые в большинстве случаев носят спекулятивный характер.

Инвестиционный климат России определяется четырьмя основными факторами: экономическими; финансовыми; социально-политическими; правовыми.

Из экономических и финансовых факторов, отрицательно влияющих на инвестиционную деятельность можно выделить:

Отсутствие стабильности и надежности в функционировании банковской системы;

Дефицит федерального и региональных и местных бюджетов;

Монопольно высокие цены на энергетические ресурсы;

Инфляцию и общий спад производства.

Негативно на инвестиционные процессы влияет социально-политическая нестабильность, которая проявляется на всех уровнях бюджетного процесса, а также низкие темпы проведения экономических реформ. Все это препятствует привлечению в качестве инвестиций как отечественного, так и иностранного капитала.

В современных условиях экономики инвестиционный капитал образуется в результате поступления денежных средств населения, предприятий и организаций, а также государства через различные институциональные структуры рынка капиталов, которые как посредники реинвестируют доверенные им сбережения с целью получения прибыли от вложения средств. Поэтому в реформировании финансовой системы страны возрастает роль рационального использования финансового потенциала населения.

Методы оценки инвестиционного проекта

Чистый дисконтированный доход - это сумма дисконтированных значений потока платежей, приведённых к сегодняшнему дню. Показатель ЧДД представляет собой разницу между всеми денежными притоками и оттоками, приведенными к текущему моменту времени (моменту оценки инвестиционного проекта). Он показывает величину денежных средств, которую инвестор ожидает получить от проекта, после того, как денежные притоки окупят его первоначальные инвестиционные затраты и периодические денежные оттоки, связанные с осуществлением проекта.

Процесс оценки состоит из нескольких стадий, на протяжении каждой из которых тщательно оцениваются затраты и выгоды для различных групп населения, рассматриваются возможные исходы проекта, которые могут повлечь за собой дополнительные потери или доходы. Анализ затрат-выгод включает четыре основных этапа:

1. определение затрат и выгод проекта;

2. оценка затрат и выгод;

3. сравнение суммарных затрат и выгод на протяжении существования проекта;

4. выбор проекта.

Индекс доходности

Индекс доходности отражает эффективность инвестиционного проекта. Рассчитывается по формуле:

Если значение индекса доходности меньше или равное 0,1, то проект отвергается, так как он не принесет инвестору дополнительного дохода. К реализации принимаются проекты со значением этого показателя больше единицы.

1.Инвестиции и инвестиционная деятельность предприятия.

2.Классификация инвестиций.

3.Показатели эффективности инвестиционной деятельности предприятия.

4.Инновации и инновационная деятельность предприятия.

1. Капитал выступает одним из экономических ресурсов (факторов произ­водства). Он включает в себя средства производства - машины, оборудование, инструменты, транспортные средства предприятия, здания, сооружения, передаточные устройства, сырье, запасы товаров и полу­фабрикатов на различных стадиях производства (физи­ческий капитал ),а также знания и навыки персонала пред­приятия, полученные посредством образования и приобре­тения практического опыта (человеческий капитал ).Процесс накопления и добавления капитала предприя­тия называется инвестированием.

Инвестиции – все виды ценностей, вкладываемые в объекты предпринимательской и других видов деятельности с целью получения прибыли (дохода) или достижения положительного социального эффекта. В качестве инвестируемых ценностей могут использоваться денежные средства, банковские вклады, паи, акции и другие ценные бумаги, кредиты, любое имущество и имущественные права, интеллектуальные ценности.

Инвестиционная деятельность представляет собой вложение инвестиций (инвестирование) и совокупность практических действий по реализации инвестиций.

Субъекты инвестиционной деятельности – физические и юридические лица, государство, иностранные предприниматели и организации, участвующие в инвестиционной деятельности в качестве инвесторов, заказчиков и исполнителей работ, поставщиков, подрядчиков, финансовых посредников и др.

Объекты инвестиционной деятельности – направления вложения инвестиционных ресурсов (вновь создаваемые и модернизируемые основные фонды, оборотные средства, ценные бумаги, целевые денежные вклады, научно-техническая продукция и другие объекты собственности, права на имущество и интеллектуальную собственность).

2. Классификация инвестиций может быть проведена по различным признакам.

1.По объекту вложений различают

1.1. Реальные (капиталообразующие) инвестиции – вложения в материальные и нематериальные активы, дающие прирост стоимости капитала. К ним относят: капитальные вложения, инновационные инвестиции, инвестиции в человеческий капитал. В состав капитальных вложений входят: затраты на строительно-монтажные работы; затраты на приобретение машин и оборудования; затраты на проектно-изыскательскую деятельность; стоимость капитальных работ.

1.2. Финансовые инвестиции – вложения средств в различные финансовые активы, дающие инвестору доход, но не увеличивающие общую сумму капитала в экономике.

2.По цели инвестирования и приобретаемому контролю выделяют

2.1. Прямые инвестиции – вложения в уставный капитал хозяйствующего субъекта с целью получения дохода и прав на участие в управлении этим субъектом.

2.2. Портфельные инвестиции – вложения в финансовые и нефинансовые активы в процессе формирования инвестиционного портфеля. Инвестиционный портфель – специально сформированная совокупность объектов инвестирования, предназначенных для достижения инвестиционных целей: высоких темпов роста капитала или дохода, минимизации инвестиционных рисков, обеспечение достаточной ликвидности объектов инвестирования.

3. По характеру участия субъектов в инвестировании инвестиции могут быть прямыми (непосредственными) и косвенными (опосредованными, реализуемыми через финансовых посредников).

4. По периоду инвестирования инвестиции подразделяют на краткосрочные и долгосрочные.

5. По территориальному признаку выделяют внутренние и внешние (зарубежные) инвестиции.

6. По формам собственности различают частные, государственные и муниципальные, смешанные, иностранные и совместные инвестиции.

Источники финансирования инвестиций подразделяются на внутренние и внешние. Внутренние источники – это собственные средства предприятия (прибыль, амортизационные отчисления и др.), внешние источники – заемные средства (кредиты и займы, бюджетные инвестиции, лизинг оборудования) и привлеченные (эмиссия ценных бумаг, иностранные инвестиции, средства индивидуальных застройщиков и др.)

Методы инвестирования – самофинансирование, акционирование, кредитование, лизинг, селенг и др.

2. Инвестиционная политика предприятия – совокупность управленческих решений, определяющих цель, основные направления и объемы инвестиций.

Инвестиционный проект – система организационно-правовых и расчетно-финансовых документов, необходимых для осуществления инвестиционной деятельности.

Проектный анализ – анализ доходности проекта на основе сопоставления затрат на его осуществление и выгод, которые будут от него получены. Включает технический, коммерческий, институциональный, социальный, экологический, финансовый, экономический анализ.

Основными показателями эффективности инвестиционного проекта являются его финансовая (коммерческая), бюджетная и экономическая эффективность, учитывающие последствия проекта для его непосредственных участников, для бюджета и экономики страны (региона).

Показатели коммерческой эффективности проектов:

1. Чистый дисконтированный доход (ЧДД, NPV ) – разница между приведенными к настоящей стоимости суммами денежного потока (результаты минус затраты) за весь период реализации проекта и суммами инвестиций за тот же период.

3. Срок (период) окупаемости – минимальный временной интервал, начиная с которого инвестиции и другие затраты по проекту покрываются суммарными результатами его осуществления.

4. Внутренняя норма доходности (ВНД, IRR или i вн) – ставка процента, при которой величина приведенного денежного потока будет равна приведенному объему инвестированных средств.

,

(12.3)

Проект эффективен, если NPV > 0, RI > 1, IRR не меньше требуемой инвестором нормы дохода на капитал.

Перед проведением оценки эффективности проекта экспертно определяется его общественная значимость, т.е. возможность его положительного влияния не только на деятельность его непосредственных участников, но и на других хозяйствующих субъектов, население, экономику региона. Общественно значимыми считаются крупномасштабные, народнохозяйственные и глобальные проекты.

Далее оценка инвестиционного проекта осуществляется в два этапа: 1) рассчитываются показатели эффективности проекта в целом; 2) проводится оценка эффективности инвестиций для каждого отдельного участника проекта.

3. Инновация – это комплексный процесс создания, распространения и использование новшеств (продуктов, технологий, знаний, способов управления) для удовлетворения меняющихся человеческих потребностей.

Жизненный цикл инновации – период времени от зарождения идеи, создания и распространения новшества до его использования. Эти этапы жизненного цикла образуют инновационный процесс.

Инновационная деятельность предприятия – система мероприятий по использованию его научного, научно-технического и интеллектуального потенциала с целью получения нового или улучшенного продукта (услуги), нового способа их производства для удовлетворения спроса и потребностей общества в новшествах.

Инновационная политика предприятия – неотъемлемая часть ее общей хозяйственной политики, определяющая цели инновационной деятельности и средства их достижения в зависимости от научно-технического потенциала фирмы, ее рыночных целей и конкурентной позиции. Различают инновационную политику «технологического толчка», ориентации на спрос, социальной ориентации, трансформации экономической структуры.

Инновационные стратегии фирм можно подразделить на два класса:

– оборонительные стратегии (реагирование на спрос, имитация чужих новшеств, выжидание);

– наступательные стратегии (активные НИОКР, агрессивный маркетинг, «слияния и поглощения»).

Техническая подготовка производства – комплекс последовательно увязанных проектно-конструкторских, технологических и производственно-хозяйственных работ по созданию, освоению и внедрению новой техники и технологии. Включает в себя конструкторскую и технологическую подготовку производства. В целях эффективной организации работ по технической подготовке производства разработана и используется Единая система технической подготовки производства (ЕСТПП) , составными частями которой являются единые системы конструкторской (ЕСКД) и технологической документации (ЕСТД) .

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Инвестиционно-инновационная деятельность предприятия

потенциал инвестиционный инновационный управление

Современный инвестиционный процесс тесно связан с инновациями, которые являются важнейшей целевой функцией инвестирования. Инновации обеспечивают необходимое качество инвестиций, конкурентоспособность производимых на их основе товаров и услуг. Управление инвестиционно-инновационной деятельностью держится на анализе инновационной активности, в рамках которого оценивается развитие инфра - структуры предприятий в сфере научно-технических и опытно-конструкторских работ.

Инвестиционно-инновационный потенциал предприятия представляет собой совокупность определенных факторов (научно-технических, технологических, кадровых, финансовых), уровень развития которых определяет степень готовности организации к привлечению инвестиционных средств и направлению их в перспективные инновационные проекты, в рамках избранной стратегии. Стратегический анализ инвестиционно-инновационного потенциала направлен на определение степени готовности предприятия к реализации инвестиционных и инновационных целей. Важнейшим инструментом управления инвестиционно-инновационной деятельностью предприятий промышленности является детальный анализ их инновационного потенциала, оцениваемый состоянием материально-технической базы исследований, обладанием интеллектуальной собственностью и составом работников, связанных с разработкой и коммерциализацией новшеств. Потенциал инновационной активности предприятия в значительной мере определяется наличием в его составе специализированных подразделений, связанных с выполнением научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ, а также патентно-лицензионного отдела. Дополнительным ресурсом для инновационной деятельности являются активно работающие информационный отдел, служба маркетинга и планирования стратегического развития. Для предприятий, ставящих перед собой задачу разработки и освоения принципиально новых видов продукции, характерно сотрудничество с научно-исследовательскими организациями и с высшими учебными заведениями.

Большинство ученых определяют инвестиционный потенциал как совокупность финансовых ресурсов, которые при определенных условиях способны трансформироваться в инвестиционные ресурсы. Некоторые авторы к перечню показателей инвестиционного потенциала относят также показатель инвестиционной привлекательности предприятия, который определяет потенциальные возможности предприятия для привлечения инвестиционных ресурсов из внешних источников.

На сегодняшний день учеными выявлены различные показатели и методики расчета потенциала в зависимости от целей инвестиционно-инновационной деятельности. В частности, различные подходы к оценке инновационного потенциала предлагают: С.М. Ильяшенко, В.А. Верба и И.В. Новикова, В.М. Хобта и Г.А. Комар, О.В. Князь, Ю.О. Андрианов, Н.В. Краснокутская и другие.

Следовательно, необходимо провести разносторонний анализ существующих методологических подходов к управлению инновационным потенциалом предприятия. Так как ситуационный подход исходит из системного, а ресурсный подход исходит из процессного, таким образом анализ охватывать два подхода: системный и процессный. В основе системного подхода лежит допущение, что любая система (объект) рассматривается как совокупность взаимосвязанных элементов, имеющая вход, выход, связь с внешней средой и обратной связью. Системный подход определяет исследования конкретного объекта управления как системы, которая включает в себя все составные элементы или характеристики инновационного потенциала как системы.

Теперь стоит рассмотреть процессный подход и его основным отличием процессного к управлению определяется в том, что при организации управления инновационным потенциалом главной целью выступает не контроль самих исполнителей и технологий, а результатов их функционирования. Основным объектом управления при этом подходе выступает инновационный процесс - то есть последовательность действий нацелена на достижение конечного, измеримого и конкретного, результата. Использование процессного подхода к управлению инновационным потенциалом имеет следующие преимущества:

1. Снижение нагрузки на руководителя, так как ответственность распределяется между владельцами инновационных процессов

2. Гибкость и адаптивность системы управления инновационным потенциалом, обусловленные саморегулированием системы

3. Снижение значимости и силы действия бюрократического механизма

4. ориентация на конечный продукт

5. Прозрачность и понимания системы управления инновационным потенциалом, а также упрощение процедур

6. Возможность комплексной автоматизации процесса управления инновационным потенциалом

7. Динамичность системы и ее внутренних процессов, обусловленная общей заинтересованностью в увеличении скорости обмена ресурсами в инновационной деятельности.

К недостаткам практической реализации процессного подхода на инновационном предприятии следует отнести увеличение требований к уровню квалификации конечных исполнителей.

Из выше сказанного можно сделать вывод, что результаты исследования выбранных научных подходов дают основания утверждать, что на сегодня отсутствует единый методологический подход к определению инвестиционно-инновационного потенциала и проведения его комплексной оценки с целью разработки инвестиционно-инновационной стратегии промышленных предприятий. Согласно стратегическому подходу, инвестиционный потенциал предприятия - это находящаяся в системном единстве организованная совокупность имеющихся экономических ресурсов, а также обусловленных ими при современном уровне развития, возможностей по мобилизации внутренних и внешних инвестиционных средств, которые могут быть использованы для реализации стратегических и тактических целей предприятия через механизм инвестирования. А так же существую и проблемы оценки инвестиционно-инновационного потенциала, которые можно разделить на три группы:

К первой группе относятся проблемы выбора показателей, по которым осуществляется оценка инвестиционного потенциала. На сегодня не существует единого критерия оценки уровня инвестиционного потенциала предприятия, что обусловлено следующими причинами. Во-первых, совокупность критериев оценки должна разрабатываться субъектами инвестирования с учетом инвестиционных целей и интересов, а также особенностями развития отрасли к которой относится предприятие. Во-вторых, необходимо учитывать уровень риска инвестиций в данной отрасли.

Ко второй группе относятся проблемы выбора показателей оценки инновационного потенциала, определяющейся необходимостью использованием различных как количественных, так и качественных параметров, которые в полной мере могут определить инновационный уровень готовности предприятия к реализации инвестиционных целей.

К третей группе относятся проблемы обобщения результатов оценки инвестиционно-инновационного потенциала, что обусловлено совокупностью различных подходов и результативных показателей, которые трудно сопоставить в процессе формирования стратегии.

Исходя, из перечисленных проблем так же следует, что инвестиционная стратегия относится к классу функциональных стратегий и является важнейшим элементом стратегического планирования деятельности предприятия. Процесс разработки инвестиционной стратегии тесно связан с разработкой базовой корпоративной стратегии, поэтому они должны рассматриваться совместно, с выделением специфических особенностей, характеризующих инвестиционную стратегию. С учетом вышеуказанного нами предложено определение инвестиционной стратегии предприятия как комплекса целей, задач и средств из достижения (решения), относящихся к инвестиционной деятельности предприятия и призванных обеспечить эффективную реализацию его общей корпоративной стратегии и стратегий отдельных бизнес единиц. Инвестиционная стратегия должна быть направлена на эффективное воспроизводство основных производственных фондов, и прежде всего, на их модернизацию. Основой стратегического анализа при определении инвестиционного потенциала является анализ показателей эффективности хозяйственной деятельности предприятия, его финансового состояния и деловой активности. В свою очередь, основными группами показателей для определения инновационного потенциала являются: показатели производственно-технологического потенциала, кадрового потенциала, показатели маркетингового, информационного и управленческого потенциала, а также показатели инновационной активности предприятия. Совокупность показателей, которые используются в процессе определения интегрального показателя зависит, прежде всего, от отраслевой принадлежности, стратегических целей предприятия и ожидаемого эффекта инновационной деятельности. Совокупность инновационных и инвестиционных процессов представляет собой инновационно-инвестиционную деятельность предприятия.

Другими словами можно сказать, что анализ инновационно-инвестиционной активности можно использовать в качестве исходного этапа в разработке стратегии инновационного развития предприятия. При этом подходе главная задача такого анализа будет состоять в анализе экономического развития конкретного хозяйствующего субъекта в сфере НИОКР и во взаимосвязанных с ней структурных элементах. Затем, в зависимости от текущего состояния инновационной сферы, на анализируемом предприятии будет формироваться дальнейшая инновационная и связанная с ней стратегическая, инвестиционная, финансовая, производственная и маркетинговая политика.

Исходя из всего сказанного нужно отметить, что немаловажных аспектов ведения инвестиционно-инновационной деятельности предприятия является постоянная оптимизация кадрового потенциала, выработка и развитие интеллектуального потенциала сотрудников. В новой экономике стабильный рост прибыли имеют только компании, способные создавать уникальный, с точки зрения потребительской ценности, товар.

Подводя итог, следует отметить, что вопросы управления инвестиционной деятельностью являются наиболее малоизученными и требуют дальнейших исследований в этой области.

Список используемой литературы

1. Дорошенко Ю.А. Особенности процессного подхода к управлению затратами предприятия / Ю.А. Дорошенко, С.А. Гусев // Экономический анализ. 2010. № 6.

2. Научная библиотека: http://elibrary.ru/item. asp? id=20680431

Размещено на Allbest.ru

...

Подобные документы

Диагностика приоритетных направлений развития инновационного потенциала промышленного предприятия на основе инвестиционно-производственного менеджмента. Основные меры повышения эффективности управления инновационным потенциалом промышленного предприятия.

Понятие инновационного климата и его формирование. Сущность инновационного потенциала предприятия и расчет его уровня. Приоритетность интеллектуального потенциала в его формировании. Методические положения оценки инновационного потенциала предприятия.

контрольная работа , добавлен 06.11.2013


Формирование эффективной инвестиционно-производственной системы менеджмента промышленного предприятия. Инновационный потенциал и его структура. Проблемы законодательной базы нововведений. Источники основных идей и стимулирование деятельности организации.

реферат , добавлен 12.02.2011


Инновация: теоретический анализ понятия. Теоретические и методические основы, понятие, структура и функции инновационного потенциала. Исследование и оценка инновационного потенциала и персонала на примере Хабаровской дирекции по обслуживанию пассажиров.

курсовая работа , добавлен 20.07.2010


Сущность и основные понятия инновационного потенциала сотрудников организации. Разработка рекомендаций по совершенствованию инновационного потенциала персонала организации в ЗАО "РосЭнергоСтрой". Уровень квалификации используемого труда, его оценка.

курсовая работа , добавлен 12.04.2015


Понятие инноваций как конкурентного ресурса в деятельности компаний. Значения инновационной деятельности в процессе формирования целей и стратегии компании. Анализ методов оценки инновационного потенциала и оценки эффективности инновационной деятельности.

курсовая работа , добавлен 03.10.2011


Инновационный экономический потенциал предприятия: анализ классификации и особенности структуры. Анализ ОАО "Мясокомбинат": задачи, структура инновационного климата, оценка. Развитие инновационного потенциала через коммерциализацию продуктовых инноваций.

дипломная работа , добавлен 24.03.2012


Анализ деятельности предприятия ЗАО "Хабаровский завод строительных материалов". Оценка профессиональных качеств персонала. Расчет годового экономического эффекта от реализации инноваций. Мероприятия по улучшению инновационного потенциала предприятия.

курсовая работа , добавлен 21.01.2013


Понятие, элементы, типы и классификация инновационного потенциала. Основные экономические показатели работы предприятия. Анализ его организационной структуры, влияния внешних и внутренних факторов. Оценка профессиональных и деловых качеств персонала.

курсовая работа , добавлен 08.06.2014


Характеристика общего технического потенциала национальной экономики России и Хабаровского края в условиях структурной перестройки экономики. Особенности оценки инновационного потенциала Информационно-Вычислительного Центра Сахалинской железной дороги.

Инвестиции — это денежные средства, ценные бумаги, иное имущество, в том числе имущественные права, иные права, имеющие денежную оценку, вкладываемые в объекты предпринимательской и (или) иной деятельности в целях получения прибыли и (или) достижения иного полезного эффекта. Иными словами, под инвестициями предприятия понимаются все виды имущественных и интеллектуальных ценностей, которые вкладывают в объект предпринимательской деятельности для получения прибыли или достижения социального эффекта.

Практическое осуществление инвестиций относится к инвестиционной деятельности предприятия, которая является одним из самостоятельных видов его хозяйственной деятельности и важнейшей формой реализации его экономических интересов.

Инвестиционная деятельность предприятия представляет собой целенаправленно осуществляемый процесс изыскания необходимых инвестиционных ресурсов, выбора эффективных объектов инвестирования, формирования сбалансированной по избранным параметрам инвестиционной программы (инвестиционного портфеля) и обеспечения ее реализации.

Мероприятия инвестиционной деятельности проводятся в рамках реализации инвестиционных проектов, которые разделяются на производственные, коммерческие, социальные, интеллектуальные и пр. Они могут предназначаться для обновления материально-технической базы, увеличения производственных мощностей, освоения новых видов продукции, услуг, работ или технологии производства и т.д.

Зависимость содержания и характера инвестиционной деятельности от отраслевых особенностей предприятий незначительна — она опосредуется только объектами инвестирования. Механизм же этой деятельности, по существу, идентичен на предприятиях любой отраслевой направленности. Это объясняется тем, что инвестиционная деятельность предприятия осуществляется преимущественно в тесной связи с финансовым рынком, отраслевая сегментация которого практически отсутствует. Инвестиции классифицируются следующим образом.

По объектам вложения средств:

Реальные инвестиции — вложения средств в материальные активы;

Финансовые инвестиции — вложения средств в различные финансовые инструменты, среди которых основную роль играют вложения в ценные бумаги;

Инновационные инвестиции — вложения средств в нематериальные активы, связанные с научно-техническим прогрессом.

По характеру участия в инвестировании:

Прямые инвестиции — подразумевают непосредственное участие инвестора в выборе объектов инвестирования и вложении средств;

Непрямые инвестиции — инвестирование, опосредованное другими лицами (инвестиционными или финансовыми посредниками).

По периоду инвестирования:

Краткосрочные — вложения капитала на период не более одного года (обычно в финансовой сфере);

Долгосрочные — на период свыше одного года. В практике крупных инвестиционных компаний долгосрочные инвестиции детализируются:

а) до 2 лет;

б) от 2 до 3 лет;

в) от 3 до 5 лет;

г) свыше 5 лет.

По формам собственности:

Частные инвестиции — осуществляются физическими и негосударственными юридическими лицами;

Государственные инвестиции — осуществляются центральными и местными органами власти и управления за счет средств бюджетов, внебюджетных фондов и заемных средств, а также государственными предприятиями и учреждениями за счет собственных и заемных средств;

Иностранные — осуществляются иностранными гражданами, юридическими лицами и государствами;

Совместные — осуществляются субъектами данной страны и иностранных государств.

По региональному признаку:

Инвестиции внутри страны (внутренние) — вложения средств в объекты инвестирования, расположенные внутри территориальных границ государства;

Инвестиции за рубежом (зарубежные) — вложения средств в объекты, расположенные за пределами данной страны, либо в финансовые инструменты других стран.

В процессе инвестиционной деятельности могут использоваться собственные, заемные или привлеченные средства из внешних источников. Использование временно свободных денежных средств для достижения поставленных инвестором целей называют инвестированием. Если на осуществление инвестиционной деятельности используются средства, полученные в качестве доходов от эксплуатации данного или другого объекта инвестирования, или чистая прибыль предприятия, такое инвестирование называется дополнительным, или реинвестированием.

Субъектами инвестиционной деятельности являются инвесторы, заказчики, исполнители работ, пользователи объектов инвестиционной деятельности, а также поставщики, банки, страховые и посреднические организации, посредники, подрядчики, консультанты и др.

Основным действующим лицом инвестиционного процесса выступает инвестор — субъект инвестиционной деятельности, осуществляющий вложение собственных, заемных или привлеченных средств в форме инвестиций и обеспечивающий их целевое использование.

В качестве инвестора могут выступать:

Органы, уполномоченные управлять государственным и муниципальным имуществом и муниципальными правами;

Граждане, предприятия, объединения предпринимателей и другие юридические лица;

Иностранные физические и юридические лица, государства и международные организации.

По целям инвестирования выделяют стратегических и портфельных инвесторов. Первые из них ставят цель приобрести контрольный пакет акций компании или большую долю в ее уставном капитале для осуществления реального управления фирмой. Они также осуществляют стратегию слияния и поглощения других компаний. Портфельные инвесторы вкладывают свой капитал в различные финансовые инструменты с целью получения высокого текущего дохода или прироста капитала в будущем.

В качестве заказчика могут выступать инвесторы, а также любые другие физические и юридические лица, уполномоченные инвесторами осуществлять реализацию инвестиционного проекта, не вмешиваясь при этом в предпринимательскую и иную деятельность других участников проекта, если иное не предусмотрено договором между ними. В том случае, если заказчик не является инвестором, он наделяется правами владения, пользования и распоряжения инвестициями на период и в пределах полномочий, установленных договором и в соответствии с российским законодательством.

Пользователями инвестиций могут быть инвестор, а также другие физические и юридические лица, государственные и муниципальные органы и международные организации, для которых создается объект инвестиционной деятельности.

Объектами инвестиционной деятельности выступают: вновь созданные и модернизированные основные фонды и оборотные средства; ценные бумаги; целевые денежные вклады; научно техническая продукция; другие объекты собственности, а также имущественные права и права на интеллектуальную собственность.

Инвестиционная деятельность, предполагающая вложение средств в реконструкцию и техническое перевооружение предприятия, его расширение, закупку новых, более современных транспортных средств, имеет большое значение в системе мер преодоления кризисной ситуации на автомобильном транспорте. Автотранспортные предприятия в настоящее время нуждаются в серьезных инвестициях на указанные цели, поскольку материально-техническая база большинства из них разрушена, а срок службы подвижного состава давно превысил нормативный. Множество крупных и технически оснащенных предприятий превратилось в малые в основном не по своей воле. Особенно активным процесс разрушения предприятий, осуществляющих перевозки пассажиров и грузов, стал после появления на рынке транспортных услуг индивидуальных предпринимателей, которые составили серьезную конкуренцию крупным и средним АТП.

Инвестиционная деятельность АТП в настоящее время является главной формой обеспечения роста прибыли за счет увеличения объема пассажирских и грузовых перевозок и снижения текущих затрат на основе замены физически изношенного подвижного состава, оборудования, обновления устаревших основных средств и т.д.

Особенностью инвестиционной деятельности является существенная неравномерность ее объемов в отдельные периоды. Цикличность масштабов этой деятельности на каждом предприятии определяется рядом условий: необходимостью предварительного накопления финансовых средств (инвестиционных ресурсов) для начала реализации инвестиционных проектов; благоприятными внешними условиями осуществления инвестиционной деятельности и т.д.

Значительное влияние на объем инвестиций и инвестиционную активность оказывают ожидаемая норма прибыли, соотношение ставки ссудного процента и нормы ожидаемой прибыли, темпы инфляции: с увеличением ожидаемой нормы прибыли объем инвестиций возрастает, и наоборот; поскольку в процессе инвестирования используются не только собственные, но и заемные средства, то увеличение процентной ставки за кредит вызывает снижение объема инвестиций; наконец, чем выше предполагаемые темпы инфляции, тем меньше объемы инвестиций, особенно в долгосрочные проекты.

Инвестиционная прибыль предприятия, а также иные формы результативности инвестиций в процессе его инвестиционной деятельности формируются обычно со значительным запаздыванием. Между затратами инвестиционных ресурсов и получением инвестиционной прибыли проходит обычно достаточно длительный период времени, что определяет долговременный характер этих затрат.

Инвестиционной деятельности предприятия присущи специфические виды рисков, объединяемые понятием «инвестиционный риск». Уровень инвестиционного риска обычно значительно превышает уровень коммерческого риска. Это связано с тем, что в процессе инвестиционной деятельности риск потери капитала («катастрофический риск») имеет большую вероятность возникновения, чем в процессе операционной деятельности. Механизм формирования уровня инвестиционной прибыли строится в тесной связи с уровнем инвестиционного риска.

Решение всех задач при осуществлении инвестиционных вложений реализуется посредством подготовки и принятия соответствующих решений в системе управления инвестиционной деятельностью. Важнейшими составляющими данной системы являются разработка инвестиционной стратегии и политики фирмы, а также определение политики формирования инвестиционных ресурсов.

Выработка инвестиционной стратегии и политики АТП в конечном счете направлена на обеспечение устойчивости и надежности его производственно-хозяйственной деятельности, увеличение объема перевозок, расширение и обновление услуг, сохранение и упрочение положения на рынке, формирование или завоевание рынка новых услуг.

Разработка инвестиционной стратегии и политики АТП непосредственно является составной частью системы планирования его деятельности в текущем и долгосрочном периодах. Предприятие определяет объемы и направления инвестирования, объемы расширения своей деятельности, принципы и условия инвестирования, линию поведения на рынке инвестиций в связи с возможными изменениями экономической ситуации в стране и регионах и т.д. Выработка инвестиционной стратегии и политики предприятия направлена на обеспечение устойчивости и надежности его деятельности в текущем периоде и в перспективе.

Инвестиционная политика предприятия заключается в выборе и реализации наиболее рациональных путей расширения и обновления производственного потенциала.

При ее разработке следует руководствоваться следующими принципами:

1) достижение экономического, научно-технического и социального эффекта от рассматриваемых мероприятий. При этом для каждого объекта инвестирования используются конкретные методы оценки эффективности. По итогам такой оценки осуществляется отбор отдельных инвестиционных проектов по критерию эффективности (рентабельности). При прочих равных условиях принимаются к реализации те из них, которые обеспечивают предприятию максимальную эффективность;

2) получение предприятием наибольшей прибыли на вложенный капитал;

3) рациональное распоряжение средствами на реализацию бесприбыльных проектов, т.е. снижение расходов на достижение научно-технического, социального или экономического эффекта;

4) использование предприятием государственной поддержки для повышения эффективности инвестиций в форме бюджетных ссуд, гарантий Правительства РФ и т.д.;

5) привлечение субсидий и льготных кредитов международных финансово-кредитных организаций и частных иностранных инвесторов;

6) обеспечение минимизации инвестиционных рисков, связанных с реализацией конкретных проектов. Влияние коммерческих рисков (строительных, производственных, транспортных и иных рисков) может быть оценено через вероятное изменение ожидаемой доходности инвестиционных проектов и соответствующее снижение их эффективности. Такие риски могут быть снижены заказчиками проектов и привлеченными инвесторами посредством самострахования, т.е. создания финансовых резервов, диверсификации инвестиционного портфеля и коммерческого страхования. Защита от некоммерческих рисков (стихийные бедствия, аварии, беспорядки и др.) обеспечивается путем предоставления гарантий Правительства РФ и страхования инвестиций;

6) обеспечение ликвидности инвестиций следует предусматривать в силу значительных изменений внешней инвестиционной среды, конъюнктуры транспортного рынка или стратегии развития предприятия в предстоящем периоде (году). Поэтому по отдельным объектам инвестирования может существенно снизиться доходность, что окажет негативное воздействие на общую инвестиционную привлекательность предприятия. В силу влияния этих негативных факторов часто приходится принимать решение о своевременном выходе из неэффективных проектов и реинвестировании высвобождающегося капитала.

При разработке инвестиционной политики транспортного предприятия учитываются следующие факторы:

Финансовое положение предприятия;

Технический уровень производства, наличие незавершенного строительства и неустановленного оборудования;

Возможность получения подвижного состава и ремонтного оборудования по лизингу;

Наличие у предприятия как собственных финансовых средств, так и возможности привлечения заемных средств в форме кредитов и займов;

Финансовые условия инвестирования на рынке капитала;

Льготы, получаемые инвесторами от государства;

Коммерческая и бюджетная эффективность намечаемых к реализации проектов;

Условия страхования и получения соответствующих гарантий от некоммерческих рисков.

Потребность в ресурсах для реализации инвестиционной политики предприятия определяется его производственным и научно-техническим потенциалом, необходимым для выполнения транспортных услуг в соответствии с запросами рынка.

При оценке рынка услуг учитываются следующие факторы:

Географические границы реализации рынка транспортных услуг;

Общий объем продаж и его динамика за последние три года;

Динамика потребительского спроса на услуги, прогнозируемого на период реализации инвестиционного проекта.

Потребность предприятия в инвестиционных ресурсах соответствует расходам, которые предстоят ему с начала периода реализации инвестиционной политики. Стоимость объектов незавершенного строительства, оплаченного неустановленного оборудования, иные затраты истекших лет не включаются в общий объем капитальных вложений предстоящего периода.

При разработке инвестиционной политики рекомендуется определить общий объем инвестиций, способы рационального использования собственных средств и возможности привлечения дополнительных денежных ресурсов с кредитного и фондового рынков.

Инвестиционные проекты в рамках долгосрочной стратегии предприятия целесообразно согласовывать между собой по объемам выделяемых ресурсов и срокам реализации исходя из достижения максимального экономического эффекта (дохода или прибыли), полученного в ходе реализации инвестиционной политики.

Данная политика разрабатывается специалистами предприятия на один-два года, а долгосрочная — на период свыше двух лет. Ключевые аспекты данной политики рекомендуется учитывать при принятии решений по разработке технико-экономических обоснований (ТЭО) проектов, привлечению различных источников финансирования, участию в реализации проектов сторонних организаций в порядке делового вклада в строительство.

Эффективность инвестиционной политики оценивается по показателям доходности и сроку окупаемости инвестиций.

Указанные показатели определяются на основе бизнес-плана и предварительных расчетов по обоснованию проектов в рамках инвестиционной стратегии предприятия. Для конкретизации сроков осуществления различных мероприятий в рамках инвестиционной политики и обеспечения их финансовыми ресурсами предприятия разрабатывают бизнес-план инвестиционных проектов.

Бизнес-план включает в себя следующие разделы:

Вводная часть;

Обзор состояния автомобильного транспорта страны в целом;

Производственный план реализации проектов;

План маркетинговой деятельности;

Организационный план реализации проекта;

Финансовый план;

Оценка экономической эффективности затрат, осуществленных в ходе реализации проекта.

Основным разделом бизнес-плана является финансовый план реализации проекта. Календарный план денежных потоков, поступлений и платежей в ходе реализации проекта включает три блока расчетов, относящихся к производственно-сбытовой, инвестиционной и финансовой деятельности АТП.

Расчеты по каждому блоку завершаются определением сальдо притока и оттока денежных средств. Сальдо поступлений и платежей от производственной деятельности представляет собой сумму чистой прибыли и амортизационных отчислений предприятия по годам. Сальдо инвестиционной деятельности получается вычитанием полного объема инвестиций из инвестируемых собственных средств предприятия (кроме реинвестируемых чистой прибыли и амортизации). Сальдо финансовой деятельности равно разности между суммой заемных средств, включая продажу эмитированных акций, необходимых для реализации проекта, и суммой средств, направляемых для погашения долга, уплаты процентов и выплаты дивидендов.

Условием успеха инвестиционного проекта является положительное значение общего сальдо денежного потока, определяемого суммированием итоговых величин сальдо производственной, инвестиционной и финансовой деятельности.

Финансовые инвестиции. Автотранспортные предприятия инвестируют денежные средства главным образом в реальные активы (основные средства, товарно-материальные запасы и др.), необходимые для развития производства. Однако они могут принимать участие и на фондовом рынке — покупать и продавать ценные бумаги, формируя инвестиционный портфель. Инвестиционный портфель формируется на основе диверсификации вложений. Это означает, что чем больше количество ценных бумаг включено в портфель, тем более высокий доход в общем объеме дает рост одной из них.

В портфель могут включаться ценные бумаги одного типа (акции) или нескольких типов (акции, облигации, депозитные сертификаты, векселя, залоговые свидетельства, страховой полис и т.д.). Формируя портфель, предприятие-инвестор должно исходить из инвестиционной стратегии и добиваться того, чтобы портфель был ликвидным, доходным и обладал небольшой степенью риска.

Основными принципами формирования инвестиционного портфеля являются безопасность, доходность, ликвидность и рост вложений.

Под безопасностью инвестиций понимается страхование от возможных рисков и стабильность получения дохода. Она достигается в ущерб доходности и росту вложений. Под ликвидностью понимается способность финансового актива быстро превращаться в деньги для приобретения недвижимости, товаров, услуг.

Диверсификация снижает риск за счет того, что возможные низкие доходы по одним ценным бумагам будут компенсированы высокими доходами по другим. Минимизация риска достигается за счет того, что в фондовый портфель включаются ценные бумаги нескольких отраслей хозяйства разных эмитентов.

Средства, полученные предприятиями с фондового рынка, используются следующим образом:

1) средства, полученные от первичного выпуска акций, направляются на формирование уставного капитала, предусмотренного учредительными документами акционерного общества;

2) средства, поступившие от дополнительной эмиссии акций, направляются на увеличение уставного капитала, предусмотренного учредительными документами;

3) средства, вырученные от продажи корпоративных ценных облигаций, могут быть направлены на финансирование реальных активов (приобретение оборудования, вычислительной техники, транспортных средств), нематериальных активов (патентов, лицензий, программного продукта и т.д.), а также на приобретение высокодоходных ценных бумаг других эмитентов.

Общество вправе выпускать облигации трех типов:

Обеспеченные залогом определенного имущества;

Под обеспечение, предоставленное обществу третьими лицами;

Без обеспечения имуществом.

Выпуск облигаций без обеспечения допускается не ранее третьего года деятельности общества и при условии надлежащего утверждения к этому времени двух годовых балансов. Облигации могут быть именными и на предъявителя. При выпуске именных облигаций общество обязано вести реестр их владельцев. Следует иметь в виду, что выпуск облигационного займа увеличивает активы, но не повышает величину уставного капитала общества;

4) государственные краткосрочные облигации служат платежным средством во взаимоотношениях с партнерами, а также источником получения дополнительного дохода;

5) доходы по депозитным счетам и облигационным займам могут быть направлены на пополнение оборотного капитала (приобретение товарно-материальных ценностей);

6) эмиссионный доход общества служит источником формирования добавочного капитала (наряду с дооценкой основных средств).

Следовательно, средства, полученные предприятиями с фондового рынка, повышают их финансовую устойчивость, улучшают ликвидность баланса и платежеспособность.

Оценка эффективности инвестиционных проектов

Процесс разработки проекта начинается с формирования его концепции. Разработка концепции проекта предусматривает выполнение следующих основных этапов:

1) обоснование целей проекта на основе изучения рынка и анализа производственных резервов;

2) предварительная оценка стоимости проекта и прогноз увеличения оборотного капитала;

3) оценка продолжительности инвестиционного процесса и собственно реализации проекта, срока начала эксплуатации проекта;

4) прогноз увеличения капитала от реализации проекта;

5) определение источников (инвесторов) и размеров финансирования;

6) определение основных характеристик проекта.

Важное значение в процессе разработки проекта имеет и оценка эффективности реальных инвестиций (капиталовложений). От правильности и объективности такой оценки зависят сроки возврата вложенного капитала и перспективы развития АТП.

При оценке эффективности инвестиционных проектов в условиях инфляции соизмерение разновременных показателей производится при помощи дисконтирования, т.е. приведения их к ценности начального периода с применением коэффициента дисконтирования.

Коэффициент дисконтирования отражает размер снижения со временем стоимости денежных потоков. При высоком коэффициенте дисконтирования прогнозируемый приток наличных средств уменьшается быстрее, чем при низком.

Эффективность реальных инвестиционных проектов оценивается разными методами.

Величина дисконтированной прибыли (чистого дисконтированного дохода) служит критерием выбора проекта: чем больше прибыль, тем выгоднее вариант.

Метод расчета доходности. Доходность обычно вычисляется через индекс доходности. Ее расчет может быть как самостоятельным, так и дополнительным методом оценки инвестиций. Если определен размер чистой текущей стоимости предлагаемых проектов, то при разных объемах предоставляемых транспортных услуг метод расчета индекса доходности /дох является обязательным. В этом случае индекс доходности определяется отношением суммы приведенных эффектов к размеру капитальных вложений:

Этот коэффициент показывает размер отдачи денежных средств на 1 руб. вложений.

Коэффициент эффективности инвестиций рассчитывается путем деления среднегодовой прибыли на среднюю величину инвестиций. В расчет принимается среднегодовая чистая прибыль (балансовая прибыль за вычетом отчислений в бюджет). Средняя величина инвестиций выводится делением исходной величины инвестиций на два. Если по истечении срока реализации анализируемого проекта предполагается наличие остаточной стоимости (срок проекта меньше срока амортизации оборудования, т.е. не вся стоимость оборудования списана в течение срока проекта), то она должна быть исключена:

Достоинствами данного метода являются простота и наглядность расчета, возможность сравнения альтернативных проектов по одному показателю. В то же время данный метод имеет недостатки, обусловленные тем, что он не учитывает временной составляющей прибыли. В частности, он не позволяет сравнить проекты с одинаковой среднегодовой, но в действительности изменяющейся по годам величиной прибыли, а также проектов, приносящих одинаковую среднегодовую прибыль, но в течение разного числа лет.

Лизинг как вид инвестиционной деятельности

Обновление автопарка и комплектование оптимального его состава автотранспортными средствами требуют больших затрат, что объясняется высокими ценами на автомобили, прицепы и полуприцепы как на внутреннем, так и на международном рынке.

Аналогичная ситуация складывается в оснащении ремонтной базы АТП необходимым оборудованием.

Приобретение новых автотранспортных средств и ремонтного оборудования для большинства АТП, особенно малых, является большой проблемой. Можно обратиться в банк и получить кредит на указанные цели, но банки в настоящее время предпочитают не давать прямые долгосрочные кредиты или выдают их под высокие проценты, что отрицательно сказывается на эффективности производства.

Одним из направлений решения этой проблемы в современных условиях является применение лизинга.

Лизинг — это вид инвестиционной деятельности, связанной с приобретением имущества и передачей его на основании договора лизинга физическим или юридическим лицам на определенных условиях, на определенный срок и за определенную плату с возможностью перехода права собственности на предмет лизинга к лизингополучателю (ст. 2 Федерального закона РФ «О лизинге»), Таким образом, лизинг рассматривается одновременно и как вид коммерческой деятельности, направленной на инвестирование собственных или привлечение финансовых средств, когда по договору лизинговая компания обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у определенного продавца и предоставить это имущество потребителю в аренду на определенный срок.

В зависимости от конкретных обстоятельств объектом лизинга может быть любое движимое и недвижимое имущество, относящееся по действующей классификации к основным средствам. На практике в лизинг чаще всего передаются различное технологическое оборудование с высокими темпами морального старения, дорогостоящие машины, станки, приборы, строительная техника, тракторы, комбайны и т.д.

Субъектами лизинга являются три основных лица: лизингодатель, лизингополучатель, производитель (продавец) предмета лизинга.

Всем комплексом лизинговых услуг, как правило, занимаются специализированные компании, имеющие средства для инвестирования.

По экономическому содержанию лизинг относится к прямым инвестициям, в ходе исполнения которых лизингополучатель обязан возместить лизингодателю инвестиционные затраты (издержки), осуществленные в материальной и денежной формах, и выплатить вознаграждение.

Под инвестиционными затратами (издержками) понимаются расходы и затраты (издержки) лизингодателя, связанные с приобретением и использованием предмета лизинга лизингополучателем.

Расходы могут включать:

Стоимость предмета лизинга;

Налог на имущество;

Расходы на транспортировку и установку;

Расходы на обучение персонала лизингополучателя работе, связанной с предметом лизинга;

Расходы на хранение предмета лизинга до момента ввода его в эксплуатацию;

Расходы на охрану предмета лизинга во время транспортировки и его страхование;

Страхование от всех видов риска;

Расходы на выплату процентов за пользование привлеченными средствами и отсрочку платежей, предоставленные продавцом (поставщиком);

Плата за предоставление лизингодателю гарантий и поручительств, подтверждение расчетно-платежных документов третьими лицами в связи с предметом лизинга;

Расходы на содержание и обслуживание предмета лизинга;

Расходы на регистрацию предмета лизинга, а также расходы, связанные с приобретением и передачей предмета лизинга;

Расходы на создание резервов в целях капитального ремонта предмета лизинга;

Комиссионный сбор торгового агента;

Расходы на передачу предмета лизинга;

Расходы на оказание возникающих в ходе реализации комплексного лизинга дополнительных услуг;

Иные расходы, без осуществления которых невозможно нормальное использование предмета лизинга.

Конкретный состав расходов определяется в зависимости от содержания обязательств лизингодателя, зафиксированных в договоре лизинга.

Плата за владение и пользование предоставленным по договору лизинга имуществом осуществляется лизингополучателем в виде лизинговых платежей, уплачиваемых лизингодателю, в состав которых в общем случае включаются:

Плата за основные услуги (процент вознаграждения);

Амортизация имущества за период, охватываемый сроком договора;

Инвестиционные затраты (издержки);

Оплата процентов за кредиты, использованные лизингодателем на приобретение имущества (предмета лизинга);

Плата за дополнительные услуги лизингодателя, предусмотренные договором;

НДС;

Страховые взносы за страхование предмета лизингового договора, если оно осуществлялось лизингодателем;

Налог на это имущество, уплаченный лизингодателем.

Лизинговые платежи относятся на себестоимость продукции (работ, услуг) лизингополучателя.

Стороны договора имеют право по взаимному соглашению применять ускоренную амортизацию предмета лизинга, при которой утвержденная в установленном порядке норма амортизационных отчислений увеличивается на коэффициент ускорения в размере не выше 3.

Кроме того, лизингодателям в целях стимулирования обновления машин и оборудования дополнительно предоставляется право списания в качестве амортизационных отчислений до 35% первоначальной стоимости основных фондов, срок службы которых превышает три года, в первый год эксплуатации указанных фондов.

Доходом лизингодателя по договору лизинга является его вознаграждение. Прибылью лизингодателя является превышение доходов над его расходами на осуществление основной деятельности лизингодателя.

Согласно действующему в России федеральному закону о лизинге основными типами лизинга являются:

Долгосрочный лизинг — осуществляемый в течение трех лет или более;

Среднесрочный лизинг — осуществляемый в течение от полутора до трех лет;

Краткосрочный лизинг — осуществляемый в течение менее полугода.

Основными видами лизинга автотранспортной техники являются финансовый и оперативный лизинг. Критерием для разграничения служат объем обязанностей лизингодателя и срок использования оборудования. В финансовом лизинге лизингодатель покупает технику для пользователя, возвращая себе ее стоимость из периодических платежей пользователя.

Финансовый лизинг характеризуется тем, что срок, на который техника передается во временное пользование, по продолжительности равен сроку ее службы. В качестве лизингодателя, как правило, выступает лизинговая компания, которая приобретает технику в собственность у фирмы-изготовителя. При этом компания не несет никаких обязательств, связанных с эксплуатацией и ремонтом объекта лизинга.

По окончании срока действия договора лизинга пользователь может приобрести имущество в собственность, возобновить договор на льготных условиях или прекратить договорные отношения.

Финансовый лизинг обычно бывает с полной выплатой. Это означает, что в течение договора лизинговая компания возвращает себе всю стоимость имущества. В то же время размер периодических платежей начисляется таким образом, чтобы не только компенсировать стоимость имущества, но и получить прибыль.

Лизинговая компания при покупке нового оборудования пользуется налоговой скидкой на инвестиции и ускоренной амортизацией, что дает ей возможность снижать ставки периодических платежей.

Разновидностью финансового лизинга служит возвратный лизинг, при котором собственник имущества продает его лизинговой компании и одновременно заключает с ней договор лизинга на это имущество в качестве пользователя. Таким образом, первоначальный собственник получает от лизинговой компании полную стоимость имущества, сохраняет за собой право владения и лишь выплачивает периодические платежи за пользование объектом лизинга.

При оперативном лизинге имущество используется в течение времени, которое меньше срока экономической службы этого имущества. Лизинговая компания сдает его во временное пользование несколько раз — как правило, разным пользователям.

Договор лизинга может предусматривать оказание лизингодателем лизингополучателю так называемых дополнительных услуг: послегарантийное обслуживание и ремонт предмета лизинга, в том числе текущий, средний и капитальный ремонты; обучение персонала; выполнение других работ и услуг, без которых невозможно использовать предмет лизинга.

Лизинг с дополнительным набором услуг привлекателен для автовладельцев (предприятий и индивидуальных предпринимателей, не располагающих собственной ремонтной базой).

Отношения, при которых ТО и указанные дополнительные услуги являются обязанностью пользователя, определяют как чистый лизинг.

В отношениях чистого лизинга участвуют банки, страховые компании и иные финансовые организации, в распоряжении которых отсутствуют производственные мощности для выполнения ТО и ремонта техники. Арендодатель сдает в аренду лишь подвижной состав, а ТО и ремонт, налоговые платежи, страхование и т.д. берет на себя арендатор. Хотя при чистом лизинге плата значительно ниже, чем при лизинге с оказанием полного набора услуг, арендатор в первом случае должен проводить единое ТО в соответствии с требованиями арендодателя (например, арендодатель может потребовать замены покрышек и тормозных колодок на трейлере каждые 12 мес.). Кроме того, арендатор обязан вернуть подвижной состав в надлежащем состоянии.

Чистый лизинг наиболее приемлем для компаний, обладающих собственными мощностями по ТО подвижного состава.

Если ТО оборудования, его ремонт, страхование являются обязанностью лизингодателя, то говорят о лизинге, включающем дополнительные обязательства или лизинге с полным или частичным набором услуг. Данный вид лизинга применяют лизинговые компании, располагающие необходимой технической базой для выполнения вышеназванных услуг.

Существуют следующие методы начисления лизинговых платежей:

Метод «с фиксированной общей суммой»: общая сумма платежей начисляется равными долями в течение всего срока договора в соответствии с согласованной сторонами периодичностью;

Метод «с авансом»: лизингополучатель при заключении договора выплачивает лизингодателю аванс в согласованном сторонами размере, а остальная часть общей суммы лизинговых платежей (за минусом аванса) начисляется и уплачивается в течение срока действия договора, как при начислении платежей с фиксированной суммой;

Метод «минимальных платежей»: в общую сумму платежей включаются сумма амортизации лизингового имущества за весь срок действия договора, плата за пользование лизингодателем заемными средствами, комиссионное вознаграждение и плата за дополнительные услуги лизингодателя, предусмотренные договором, а также стоимость выкупаемого имущества, если выкуп предусмотрен договором.

Состав слагаемых при определении выручки определяется законодательством о налоге на добавленную стоимость и инструкциями по определению налогооблагаемой базы. Лизинговые платежи выплачиваются лизингополучателем в виде отдельных взносов.

В договоре лизинга стороны согласовывают общую сумму лизинговых платежей, их форму, метод начисления, периодичность и способы их уплаты.

Различают следующие формы платежей: денежную, компенсационную (т.е. продукцией или услугами лизингополучателя) и смешанную. При компенсационной и смешанной формах платежей должны строго соблюдаться законодательно установленные правила определения цен на продукцию или услуги лизингополучателя.

Стороны договора могут избрать один из следующих методов начисления лизинговых платежей: метод с фиксированной общей суммой, метод начисления платежей с авансом.

Метод с фиксированной общей суммой означает, что общая сумма платежей начисляется равными долями в течение всего срока действия договора лизинга в соответствии с периодичностью, согласованной сторонами.

При методе начисления платежей с авансом стороны согласовывают величину аванса, уплачиваемого лизингополучателем при заключении договора, а остальная часть общей суммы лизинговых платежей (за минусом аванса) начисляется равными долями в течение всего срока договора.

В договоре лизинга должны быть согласованы периодичность лизинговых взносов (ежемесячно, ежеквартально, раз в полугодие или ежегодно), а также точные даты уплаты взносов.

По способу уплаты лизинговых платежей различают следующие схемы их оплаты: по дегрессивной шкале (т.е. равными долями); по прогрессивной шкале (когда размер платежа увеличивается в течение срока действия договора) и по регрессивной шкале (когда размер платежа изменяется от больших к меньшим). Стороны могут установить способ уплаты платежей с льготным периодом в начале срока действия договора, когда лизингополучатель освобождается от их уплаты. Естественно, что при любом выбранном сторонами способе оплаты платежей общая сумма остается неизменной.

Преимущества лизинга дорогостоящей техники очевидны как для потребителя, так и для поставщика. У потребителя техники появляются возможности ее обновления, что позволяет ему в полной мере использовать достижения научно-технического прогресса. Приобретение техники по лизингу для него, естественно, обойдется дороже, чем прямая закупка, поскольку между ним и поставщиком имеется финансовый посредник — лизинговая компания, работающая на условиях коммерческого расчета. Дополнительные затраты должны компенсироваться за счет эффекта, получаемого в процессе эксплуатации техники, а также инвестирования временно невостребованных средств на другие нужды. Кроме того, потребитель получает возможность на одну и ту же сумму приобрести больше оборудования.

Потребитель техники, использующий ее по лизинговому договору, получает возможность уменьшить налоги на прибыль, поскольку лизинговые платежи относятся на себестоимость продукции. Плательщиком налога на лизинговое имущество выступает собственник — лизингодатель. Снижается потребность в первоначальных инвестициях, что позволяет обновлять производственные фонды, приобретать дорогостоящие высокопроизводительные образцы техники; повышается оперативность решения производственных проблем. Лизингополучатель имеет и другие преимущества, которые свидетельствуют о пользе лизинга: он имеет право выбора формы использования техники (выкупить ее, продлить договор оперативного лизинга или купить новую технику); уменьшается риск морального и физического износа техники, поскольку этот риск несет лизингодатель.

В общем случае выгода лизингополучателя состоит в том, что при лизинге его инвестиционные затраты с учетом фактора времени оказываются меньше разовых прямых затрат собственных средств или банковского кредита. Выгода лизингодателя заключается в том, что его прибыль при лизинге выше, чем при других способах использования кредита. Чем она выше, тем ниже риск инноваций.

Продавцы объектов лизинга получают возможность расширить каналы сбыта и объемы продаж, снизить запасы готовой продукции на складах и ускорить оборачиваемость капитала. Если лизингодателем является компания, располагающая собственной базой, то у нее появляются возможности увеличить объемы продаж за счет поставки лизингополучателю запасных частей, ремонтных материалов, а также за счет ТО и ремонта техники и оборудования.

Поставщику, в качестве которого выступает завод-изготовитель, лизинг дает возможность загрузить технологическое оборудование, рационально использовать рабочую силу, не допустить резкого снижения объема выпускаемой продукции.

Государство заинтересовано в широком применении лизинга, поскольку он способствует ускорению процесса воспроизводства и НТП, созданию новых рабочих мест, привлечению зарубежных инвесторов (при международном лизинге), увеличению налоговых поступлений в бюджет, развитию диверсификации производства.

Поскольку лизинг в условиях рыночной экономики как способ инвестирования средств создает благоприятные условия для функционирования и развития общественного производства, он пользуется государственной поддержкой во всех развитых странах мира. Особенно широко при этом применяются налоговые льготы для всех участников лизинговых операций. Государство заинтересовано в широком применении лизинга еще и потому, что он способствует увеличению притока частных инвестиций в экономику, развитию малых форм хозяйствования и т.д.

Важное значение лизинг имеет для автомобильного транспорта, поскольку цены на подвижной состав очень высокие. В то же время проблема обновления автопарка требует скорейшего решения. Особенно острой эта проблема является на городском пассажирском транспорте, выполняющем социально значимые перевозки. Приоритетное развитие указанного транспорта позволяет уменьшить отрицательное влияние транспорта на окружающую среду, снизить плотность движения на улицах городов и дорогах страны, загазованность воздуха, аварийность на автотранспорте.

Следует отметить, что российские АТП в современных условиях могут приобрести подвижной состав иностранных марок по международному лизингу.

Международный лизинг характеризуется тем, что его участники (лизинговая компания, арендатор, поставщик) могут находиться в разных странах. В рамках международного лизинга выделяют прямой зарубежный лизинг, т.е. арендную сделку между юридическими лицами различных стран, и косвенный зарубежный лизинг, при котором арендатор и арендодатель являются юридическими лицами одной страны, но капитал последнего частично принадлежит иностранным фирмам.

Прямой зарубежный лизинг подразделяется:

На сделки, в которых лизинговая компания покупает технику у национальной фирмы, а затем предоставляет ее за границу арендатору (экспортный лизинг);

Сделки, в которых арендодатель покупает технику у иностранной фирмы, а затем предоставляет ее отечественному арендатору.

Международный лизинг имеет несколько разновидностей:

Заключение лизинговой компанией договора непосредственно с зарубежным арендатором;

Заключение лизинговой компанией договора с зарубежным партнером через дочернюю компанию за рубежом;

Заключение договора через посредника, т.е. лизинговый контракт с арендатором заключается зарубежной лизинговой компанией через лизинговую компанию страны арендатора.

Лизинг автотранспортных средств является одним из наиболее развитых и доходных направлений лизинговой деятельности во многих странах, что объясняется его высокой ликвидностью. Он требует от клиента меньших усилий на обеспечение сделки, а застрахованные транспортные средства служат для инвесторов достаточно высокой гарантией возврата значительной части вложенных в проект средств. По этой причине в странах Запада лизингом автомобилей занимаются сотни компаний.

Доля лизинга автотранспортных средств в ведущих европейских странах составляет 50—80%. Учредителями 25 самых крупных лизинговых компаний являются крупнейшие автомобильные концерны мира: Mercedes, Volkswagen, BMW, Opel, Volvo, Nissan, Toyota, Fiat, Ford. Лизинг позволяет этим товаропроизводителям значительно расширить рынок сбыта. Распространенным видом лизинга является лизинг с полным набором сервисных услуг, включая комплексную систему технического и гарантийного обслуживания, ремонта и страхования.

В России в настоящее время международный финансовый лизинг считается самым распространенным способом обновления подвижного состава российскими АТП. Доля поставок по лизингу на российский рынок составляет 80—95% от общего объема поставок.

Инновационная деятельность и ее направления на автомобильном транспорте

Главной особенностью современного этапа развития предпринимательства на автомобильном транспорте является необходимость осуществления инвестиционных проектов по реализации перспективных инновационных разработок. Это объясняется тем, что не все инвестиции носят инновационный характер, особенно на АТП. На первое место здесь часто ставится инвестиционный процесс, направленный на укрепление материально-технической базы предприятия, а не на совершенствование технологических процессов ТО и ремонта, совершенствование организации и управления перевозками пассажиров и грузов.

Таким образом, инновационная и инвестиционная деятельность на автомобильном транспорте должны осуществляться в едином цикле под единым управлением.

В настоящее время инновационный фактор становится решающим условием устойчивого развития транспорта. Проблема заключается в том, что наряду с необходимостью увеличения общего объема инвестиций для успешного функционирования транспорта необходимо изменение самой структуры инвестиций: значительную долю инвестиций необходимо направлять именно на финансирование инновационной деятельности.

Качественное совершенствование производства на автомобильном транспорте осуществляется в форме нововведений, которые составляют основу инновационного процесса в условиях рынка транспортных услуг. Под нововведением (инновацией) в общем случае понимают конечный результат инновационной деятельности, получивший воплощение в виде нового или усовершенствованного продукта, внедренного на рынке, нового или усовершенствованного технологического процесса, используемого в практической деятельности, либо в новом подходе к социальным услугам.

Основа инновационной деятельности — разработка и реализация инновационного проекта (программы), под которым понимается комплекс научно-исследовательских, опытно-конструкторских, производственных, организационных, финансовых, коммерческих и других мероприятий, увязанных по ресурсам, срокам и исполнителям, оформленных комплектом проектной документации и обеспечивающих эффективное решение конкретной научно-технической задачи.

Следует подчеркнуть, что характер и содержание инновационной деятельности, так же как и инвестиционной, незначительно зависят от отраслевых особенностей предприятий. В основном они зависят от состояния и особенностей функционирования финансового рынка, в котором отраслевая сегментация, по существу, отсутствует.

Разница между этими двумя видами деятельности заключается лишь в целевой направленности инновационной деятельности и содержании мероприятий инновационного характера.

Инновационная деятельность на АТП должна быть направлена на решение следующих задач:

Обеспечение высокого качества транспортных услуг;

Уменьшение издержек на выполнение услуг.

Основные показатели качества транспортных услуг:

Своевременность доставки грузов и пассажиров;

Высокая сохранность грузов как при их перевозке, так и при выполнении погрузочно-разгрузочных работ;

Безопасность и комфортабельность перевозки пассажиров.

Высокая эффективность выполнения транспортных услуг предполагает прежде всего низкие издержки на эксплуатацию подвижного состава, что позволяет предприятию вести оптимальную ценовую политику.

Таким образом, инновационная деятельность на АТП должна быть направлена прежде всего на совершенствование организации перевозочного процесса и снижение издержек на эксплуатацию подвижного состава.

Необходимость этой деятельности объясняется стремлением каждого АТП создавать конкурентные преимущества, позволяющие ему успешно функционировать на рынке транспортных услуг и получать прибыль. Конкурентоспособность транспортных услуг, таким образом, выступает своего рода двигателем инновационной деятельности. Она позволяет удовлетворить потребности в ней эффективнее и качественнее по сравнению с аналогичными услугами, представленными на данном рынке. Огромное значение при этом имеет фактор времени: несвоевременное и с опозданием принятое решение о применении инноваций может привести к нежелательным результатам и даже потерям.

Большое значение при совершенствовании организации перевозочного процесса в современных условиях имеет применение математических методов и методов компьютерного моделирования. На грузовых перевозках в настоящее время с помощью указанных методов успешно решаются задачи оптимизации состава автопарка транспортных предприятий, закрепления потребителей за поставщиками, распределения автомобилей по маршрутам и т.д.

На пассажирском автотранспорте математическое и компьютерное моделирование применяется при решении таких задач, как оптимизация маршрутной сети, распределение автобусов по маршрутам, комплектование состава автобусного парка, составление расписания движения автобусов и др.

Таким образом, применение методов математического моделирования и компьютерной техники позволяет не только оптимизировать состав автопарка, но и улучшать такие эксплуатационные показатели, как коэффициент использования пробега и коэффициент использования грузоподъемности.

Большая роль в улучшении использования автомобилей принадлежит применению современных средств связи при оперативном управлении, что объясняется резким увеличением в последние годы числа автомобилей на улицах и дорогах страны. Особенно актуальна эта проблема на городском пассажирском транспорте.

Особенно резко численность автотранспортных средств возросла на улицах крупных городов за счет легковых автомобилей и автобусов, принадлежащих частным автовладельцам (предприятиям и индивидуальным предпринимателям). Это сопровождается такими негативными последствиями, как загрязнение окружающей среды и увеличение дорожно-транспортных происшествий.

В этих условиях возрастает роль современных средств связи в оперативном управлении работой автомобилей на линии — их применение следует считать одним из приоритетных направлений инновационной деятельности на автомобильном транспорте.

Техническая скорость движения автомобилей определяется состоянием дорожного покрытия, организацией дорожного движения и другими факторами, которые не зависят от АТП. В то же время у предприятий нет возможности повысить эксплуатационную скорость, которая рассчитывается как отношение пробега автомобиля к времени пребывания в наряде. Увеличение скорости достигается сокращением затрат времени на выполнение погрузочно-разгрузочных работ, но не увеличением технической скорости.

Сокращение затрат времени на выполнение погрузочно-разгрузочных работ может быть достигнуто путем совершенствования организации и механизации указанных операций. Поэтому инновационный процесс должен быть направлен на решение указанной проблемы.

При этом следует иметь в виду, что наибольший эффект мероприятий по сокращению времени простоя под погрузочно разгрузочными операциями достигается на коротких расстояниях.

Экстенсивные факторы роста производительности автопарка и снижения себестоимости транспортных услуг предполагают увеличение времени работы подвижного состава на линии. Этого можно достигнуть за счет введения многосменного режима работы подвижного состава на перевозках пассажиров и грузов и увеличения коэффициентов технической готовности и использования автопарка, имеющегося на балансе АТП.

Применение многосменного режима эксплуатации подвижного состава на грузовых перевозках в современных условиях немыслимо без маркетингового изучения рынка транспортных услуг. Маркетинговые исследования спроса на услуги, и особенно мероприятия по формированию спроса, имеют исключительно важное значение при решении проблемы полного использования провозных возможностей автопарка любого АТП, осуществляющего перевозки грузов. Таким образом, инновационный процесс в данном случае должен базироваться на разработке методов маркетинговой стратегии и их применении.

Особую роль инновационный процесс играет при поддержании подвижного состава в технически исправном состоянии. Это относится к тем АТП, которые располагают собственной производственной базой для ТО и ремонта, а также к специализированным автосервисным предприятиям. В качестве новаций здесь могут выступать достижения в области техники, технологий и организации производства. Большое значение в современных условиях имеют применение прогрессивных способов ТО и ремонта, восстановление деталей и повышение их износостойкости, совершенствование экономических методов управления качеством услуг, включая стимулирование труда работников, и др.

Важным направлением НТП и, соответственно, инновационной деятельности на автомобильном транспорте является экономия материальных ресурсов, и прежде всего переход на более экономичные и экологически более чистые виды топлива для подвижного состава, в частности на природный газ, запасы которого в России составляют 32% мировых запасов. В то же время использование альтернативных бензину источников топлива остается незначительным и не дает заметного эффекта от их применения в масштабах экономики всей нашей страны.

Массовое внедрение альтернативных видов моторного топлива на автомобильном транспорте началось еще в доперестроечный период, но в связи с экономическим кризисом 90х гг. XX в. эта работа прекратилась.

В настоящее время предпринимаются попытки вновь вернуться к решению проблемы перевода автомобильного транспорта на газообразное топливо. В частности, готовится законодательная база на федеративном уровне, реализуются целевые программы поэтапного перевода автомобильного транспорта (в первую очередь пассажирского) на газообразное топливо в ряде регионов страны, строятся газобаллонные станции и др.

Решение указанной проблемы имеет не только экологическое, но и экономическое значение, поскольку на каждом литре топлива АТП экономят до 4 руб.

Важным направлением экономии топлива на автомобильном транспорте является рационализация перевозок, которая в конечном итоге связана с повышением производительности подвижного состава. Использование указанных резервов имеет особое значение именно для нашей страны, поскольку отечественные автомобили на 25—30% уступают по экономичности зарубежным.

Необходимо иметь в виду, что современные автомобили, выпускаемые отечественной промышленностью, уступают зарубежным образцам не только по экономичности их использования, но и по надежности в эксплуатации, эргономике и другим качественным параметрам. Поэтому инновационный процесс на автомобильном транспорте должен затрагивать не только сферу эксплуатации, но и сферу производства автомобилей.

Эффективным способом увеличения выручки на городском и пригородном пассажирском транспорте, повышения учета и контроля за полнотой ее сбора, пресечения возможных злоупотреблений является внедрение на городских автобусах, трамваях и троллейбусах специализированных контрольно-кассовых машин, работающих в режиме кондукторского сбора выручки и выдачи билетов пассажирам.

В России такие машины созданы и прошли апробацию в ряде городов. Они могут применяться как автономно, в переносном и стационарном варианте, так и в составе многоуровневой автоматизированной системы сбора оплаты проезда, позволяющей дополнительно вести учет проезда льготных категорий пассажиров, определять динамику пассажиропотока по маршрутам, загруженность линий и т.п.

Внедрение билетно-кассовых устройств на городском пассажирском транспорте позволяет, в соответствии с проведенными экспериментами, увеличить сбор выручки на 15—20% за счет исключения повторного использования билетов и исключения фальшивых проездных билетов.

Таким образом, применение прогрессивного способа выручки от перевозок пассажиров в современных условиях может быть одним из важных направлений инновационной деятельности пассажирских АТП.

Большую роль инновации играют не только в области модернизации материально-технической базы, но и в области финансовой и маркетинговой деятельности (новые методы финансирования, использование новых принципов и методов работы с потребителями, доведения транспортных услуг до потребителей и т.п.), а также в области внедрения новых технологий в управление персоналом компании, новых подходов к управленческому (включая финансовый) учету.

На автомобильном транспорте имеются самые благоприятные возможности для применения франчайзинговой системы создания и функционирования предприятий, при которой одно известное на рынке предприятие продает другому право (франшизу) на осуществление деятельности под его маркой. Между предприятиями заключается договор льготного предпринимательства, согласно которому головное предприятие оказывает вновь образовавшемуся определенные услуги (финансовые, консалтинговые, рекламные и др.). Оплату этих услуг вновь образовавшееся предприятие начинает проводить с момента получения прибыли.

Основное преимущество франчайзинговой системы для головного предприятия заключается в том, что она позволяет ему расширить бизнес при минимальных издержках. Вновь создаваемое предприятие имеет возможность получить поддержку, включая финансовую, что имеет очень большое значение не только на стадии создания. На стадии функционирования вновь создаваемое предприятие пользуется имиджем известного предприятия и его опытом, что также способствует успешному достижению предпринимательских целей.

Франчайзинг на автотранспорте может служить основой для создания комплексных систем, выполняющих все виды работ. В качестве головного (франчайзера) может выступать предприятие, осуществляющее техническую подготовку подвижного состава (профилактические и ремонтные работы). Это предприятие продает лицензию (франшизу) на право использования своей марки и создает вокруг себя сеть малых АТП (франчайзи), выполняющих перевозки грузов или пассажиров, а также работы по автосервису. Отношения между головным предприятием и сетью дочерних строятся на договорной основе с четким распределением обязанностей.

Франчайзинговые системы организации малого бизнеса на автомобильном транспорте могут быть специализированными и универсальными. В первом случае головное предприятие по ТО и ремонту автотранспортных средств специализируется на определенных марках машин, а в качестве дочерних выступают предприятия или индивидуальные предприниматели, которые эксплуатируют или ремонтируют автомобили тех же марок; во втором случае головное предприятие выполняет ТО и ремонт автомобилей самых разнообразных типов, марок и назначения, тогда как дочерние могут быть специализированными и комплексными (второй случай в большей мере характерен для крупных и средних франчайзинговых систем, но может быть применим и для малых).

Создание франчайзинговой системы на автомобильном транспорте следует начинать с головного предприятия. Оно должно разработать концепцию системы, обязательно провести несколько пробных операций и только после этого создавать систему франчайзинга. Необходимы маркетинговые исследования, которые позволят установить схему размещения предприятий, набор функций, выполняемых каждым из них. На основе опыта пробных операций франчайзер должен подготовить спецификации оборудования, договориться с поставщиками о поставках материалов, подготовить рекомендации (положение) для дочерних предприятий. Положение должно быть достаточно полным и всесторонне излагать все аспекты ежедневного ведения дела.

Инновационный процесс может касаться также и технологии управления АТП. Возникновение кризиса в его деятельности, например кризиса ликвидности, неплатежеспособности, нередко становится толчком к инновациям в сфере управления, изменениям в организационной структуре. Неадекватные методы управления предприятиями нередко становятся причиной наступления кризисов — финансового, стратегического и др.

Разные мероприятия, проводимые в рамках инновационной деятельности, требуют неодинаковых затрат времени и финансовых ресурсов. В то же время их необходимо применять своевременно — в противном случае транспортная фирма может оказаться в состоянии кризиса. В этих условиях необходим стратегический план инновационной деятельности, включающий мероприятия, сроки их реализации, требуемые затраты и размер эффекта или эффективности.

Инновации, не требующие значительных финансовых затрат, но обеспечивающие высокую эффективность, необходимо включать в план в первую очередь. В плане должны быть установлены сроки реализации каждого нововведения, однако эти сроки могут быть изменены в процессе работы с учетом изменений обстановки и результатов мониторинга во внутренней и внешней среде (поведение конкурентов, изменения в налоговой и кредитной политике и т.д.). Особенно важным фактором является конкуренция, поэтому необходимо отслеживать текущую стратегию конкурентов, собирать сведения о научно-технических разработках, которые они используют в своей работе.

Большая роль в информационном обеспечении инновационного процесса на АТП принадлежит Научно-исследовательскому институту автомобильного транспорта (НИИАТ), который осуществляет разработку новаций по различным аспектам их деятельности.

Основными направлениями исследований и разработок НИИАТ в настоящее время являются:

Методы государственного регулирования и управления транспортом;

Экономика, организация и управление на автомобильном транспорте;

Транспортно-экспедиционная деятельность;

Автомобильные перевозки опасных грузов;

Организация и управление на городском пассажирском транспорте;

Экологические проблемы транспорта;

Управление безопасностью дорожного движения;

Сертификация подвижного состава, двигателей, гаражного оборудования, сервисных услуг;

Совершенствование технологий и организации технической эксплуатации автотранспорта;

Испытания и сертификация топлива, смазочных материалов, специальных жидкостей;

Разработка топливосберегающих технологий;

Испытания, сертификация и методы рациональной эксплуатации шин.

НИИАТ разрабатывает нормативные, методические и аналитические материалы по различным аспектам автотранспортной деятельности, которые распределяются по всем регионам России и служат важным источником информации для разработки инноваций на каждом АТП.

Сведения о новых разработках в области автомобильного транспорта можно найти также в журналах «Автомобильный транспорт», «Автомобильная промышленность», «Автостроение за рубежом», «Автотранспортное предприятие», «Грузовое и пассажирское автохозяйство».

Инновационные проекты на каждом АТП формируются исходя из специализации услуг, выполняемых предприятием, производственной ситуации и финансовых возможностей. При этом используются, по существу, те же источники финансирования, что и при реализации инвестиционных проектов: собственные и заемные.

Кроме того, могут быть использованы бюджетные средства, выделяемые государственными органами централизованно в качестве финансовой поддержки высокоэффективных инновационных программ на конкурсной основе. Государственная поддержка инновационных проектов может осуществляться за счет средств федерального бюджета, выделяемых на возвратной основе, либо на условиях закрепления в государственной собственности части акций создаваемых акционерных обществ, или путем предоставления государственных гарантий по возмещению части вложенных инвестором финансовых ресурсов в случае срыва выполнения инновационной программы не по вине инвестора. Решения об оказании государственной поддержки реализации прошедших конкурсный отбор инновационных программ принимаются комиссией по инвестиционным конкурсам при Министерстве экономического развития и торговли РФ.

На автомобильном транспорте в настоящее время существует целый ряд проблем, связанных с финансированием инновационных проектов: недостаток собственных средств; трудности с кредитованием инновационных проектов Сбербанком и другими крупными коммерческими банками из-за нежелания последних идти на повышенный риск и вложения средств только в крупные жизнеспособные организации; низкая активность государства в финансировании инновационных проектов; сложности привлечения иностранных инвесторов, обусловленные высокой степенью инвестиционного риска в связи с нестабильностью экономической ситуации в РФ; недостаточное развитие инвестиционной инфраструктуры финансирования инновационных проектов и др.

Повышение эффективности деятельности АТП, достигаемое при внедрении новаций, характеризуется показателями использования основных фондов, оборотных средств и капитальных вложений, а также обобщающими показателями экономической эффективности производства (производительностью труда, рентабельностью, экономическим эффектом и др.).

Назад | |

Введение

1. Инновации и инвестиции как фактор деловой активности предприятий

2. Инновационная деятельность предприятий

3. Инвестиционная деятельность

Заключение

Под деловой активностью понимается совокупность целенаправленных процессов, обеспечивающих экономический рост предприятия на основе согласованного раз вития его составляющих в гармонии с внешней средой.

Повышение деловой активности существующей производственной системы обеспечивает последовательный экономический рост и непрерывное развитие предприятия. На деловую активность предприятия воздействуют факторы внешней и внутренней среды.

Одной из основных составляющих деловой активности предприятия является активность развития, которая включает инновационную и инвестиционную активность.

На инновационную активность предприятия оказывают влияние:

Факторы развития инновационных процессов: научно-технических, организационных, финансово-экономических, управленческих, кадровых;

Факторы развития организационно-технического потенциала предприятия, охватывающие основное производство, обеспечивающие структуры, обслуживающие подразделения;

Факторы обновления продукции, обеспечивающие повышение уровня готовности производства, безболезненное снятие с производства промышленной продукции, повышение уровня организации реализации инновационных проектов.

Инвестиционная активность направлена на привлечение и реализацию ссудных капиталов, прямых и портфельных инвестиций с целью повышения экономического потенциала и перевода предприятия на качественно новый уровень функционирования.

Эффективная инвестиционная деятельность связана в первую очередь с правильной оценкой и отбором перспективных объектов инвестирования.

Основным критерием отбора при формировании инвестиционной программы на отдельном предприятии служат те или иные экономические показатели инвестиционных проектов.

То есть при построении инвестиционной программы предпочтение отдается наиболее рентабельным, наименее рисковым проектам с соответствующим стратегическому плану сроком окупаемости .

При опенке эффективности инвестиционных и инновационных проектов необходимы:

Моделирование потоков продукции, ресурсов и денежных средств;

Анализ влияния инвестиционного проекта на результаты хозяйственной деятельности и изменение финансового состояния предприятия;

Выявление влияния использования инвестиционного проекта на окружающую среду;

Учет влияния фактора инфляции;

Учет неопределенности и рисков, связанных с реализацией проекта;

Сопоставление результатов и затрате ориентацией на достижение требуемой нормы прибыли .

Стратегическое управление представляет собой процесс, определяющий последовательность действий организации по разработке и реализации стратегии.

Главная задача любой стратегии предприятия – достижение конкурентных преимуществ и требуемой рентабельности производственно-хозяйственной деятельности. Решение этой задачи видится в определении условий, определяющих позицию предприятия на конкретном рынке.

К их числу относят:

– производственный потенциал предприятия – наличие современного оборудования, техники и технологий и их рациональное использование;

– экономический потенциал предприятия – низкие издержки производства и финансовая устойчивость предприятия;

– маркетинговый потенциал предприятия – эффективная служба маркетинга, развитая сбытовая сеть.

Также к числу перечисленных условий необходимо отнести и инновационный потенциал предприятия – наличие научно-технического задела, наличие квалифицированных научных кадров, способность к разработке и освоению инноваций, свободный доступ к современной информации в области НТП и т.д.

Инновационный потенциал косвенно характеризует и производственный, и экономический, и маркетинговый потенциал предприятия.

Он также характеризует их способность к усилению в перспективе.

Следовательно, изначально любое стратегическое решение имеет инновационный характер и направлено на решение различных проблем: производственных, экономических, маркетинговых и прочих. Поэтому необходимо определить место инновационного менеджмента в процессе стратегического управления.

На всех этапах стратегического управления одной из основных выступает инновационная составляющая. Это означает, что инновационный менеджмент на современном уровне развития экономики превращается в ведущий элемент стратегического управления.

Слово «инновация» является синонимом нововведения, или новшества, и может использоваться наряду с ними (см. английские терминологические словари).

В литературе встречается несколько подходов к определению сущности инновации. Наиболее распространены две точки зрения: в одном случае нововведение представляется как результат творческого процесса в виде новой продукции (техники), технологии, метода и т.д.; в другом - как процесс введения новых изделий, элементов, подходов, принципов вместо действующих.

Инновации - это результат творческого процесса в виде созданных (либо внедренных) новых потребительных стоимостей, применение которых требует от использующих их лиц либо организаций изменения привычных стереотипов деятельности и навыков.

Инновационная деятельность предприятия есть система мероприятий по использованию научного, научно-технического и интеллектуального потенциала с целью получения нового или улучшенного продукта либо услуги, нового способа их производства для удовлетворения, как индивидуального спроса, так и потребностей общества в новшествах в целом.

В рамках процессного подхода под инновацией понимается комплексный процесс, включающий разработку, внедрение в производство и коммерциализацию новых потребительных ценностей - товаров, техники, технологии, организационных форм и т. д.

Объектно-утилитарный подход к определению термина «инновация» характеризуется двумя основными моментами.

Во-первых, в качестве инновации понимается объект - новая потребительная стоимость, основанная на достижениях науки и техники.

Во-вторых, акцент делается на утилитарной стороне нововведения - способности удовлетворить общественные потребности с большим полезным эффектом.

В отличие от объектно-утилитарного процессно-утилитарный подход к определению термина «инновация» заключается в том, что в данном случае инновация представляется как комплексный процесс создания, распространения и использования нового практического средства.